Публикация

Еще одно дело: независимо от того, это фиксация прибыли или стоп-лосс, все сделки заключаются через «сопоставление ордеров», и объективно мы считаем, что «проскальзывание» существует. Поскольку проскальзывание всегда есть, почему же никогда не бывает ситуации, когда проскальзывание больше в пользу пользователя? Приведу пример: вы ставите длинную позицию по zec с открытием на 1150 и фиксацией прибыли на 1200 — он не проскальзывает до 1201, чтобы исполнить сделку и дать вам заработать лишнюю копейку, верно? На самом деле обычно проскальзывание приводит к исполнению около 1195.5 или даже дальше (в зависимости от ликвидности и объема вашего ордера), что означает, что пользователь зарабатывает на 0.5 пункта меньше. Аналогично, если у вас короткая позиция по zec с открытием на 1150 и стоп-лоссом на 1200, то проскальзывание обязательно приведет к исполнению стоп-лосса выше 1201, и вы потеряете на один пункт больше. То есть прибыльные сделки обычно приносят вам чуть меньше прибыли, а убыточные — заставляют терять больше. Таким образом, в любой сделке для биржи мы — слабая сторона, так как спреды в сопоставлении ордеров незаметно съедаются биржей, и мы никогда не можем получить хоть малейшую выгоду из этой модели.