#SpaceXEyes100BARR

🔥 SPACEX ACABOU DE ADICIONAR UM MOTOR DE RECEITAS DE IA DE 13 MIL MILHÕES DE DÓLARES A SpaceX acabou de assinar um novo acordo de computação de IA no valor de 1,11 mil milhões de dólares por mês, ou aproximadamente 13 mil milhões de dólares anualizados, a partir de dezembro. 📊 Números-chave: meta de ARR de 100 mil milhões de dólares no final do ano | 2GW → 5–10GW de computação | 16 mil milhões de dólares em despesas de infraestrutura de IA no 2º trimestre | acordo com a Google de 920 milhões de dólares/mês | acordo com a Anthropic de 1,25 mil milhões de dólares/mês. A SpaceX já não é apenas uma empresa de foguetes. 👀 Valorizaria mais a SpaceX como um investimento em infraestrutura de IA?

#SpaceXEyes100BARR A SpaceX está a apontar para 100 mil milhões em receitas anuais. É uma meta enorme. O preço desceu ligeiramente hoje, no entanto. Grandes objetivos demoram a refletir-se nos números. O negócio espacial continua a crescer rapidamente. Vale a pena acompanhar a longo prazo. — Sulaiman Zero Hunter $SPCX

O CFO da SpaceX, Bret Johnsen, na Goldman Sachs revelou que a empresa está no caminho para atingir $100B ARR até ao final do ano após fechar outro acordo de hospedagem no valor de $1,1B por mês a partir de 1 de dezembro, com satélites de computação orbital a serem lançados no próximo ano e o Grok 4.7 a chegar logo após o 4.6. → O retorno do novo capex de computação é inferior a um ano, tornando o financiamento de GPU atraente → Acordo Cursor fechado há semanas com ciclos de produto já a acelerar através do Grok Bot → Custos de computação terrestre a subir enquanto a orbital segue a curva oposta rumo à paridade de custos já no próximo ano → Objetivo: ambas as fases do Starship recuperadas e reutilizadas já no próximo ano, reduzindo drasticamente os custos de implantação

A lente mais útil para a ambição de $100B ARR da SpaceX pode ser a execução, não o objetivo principal. O CFO Bret Johnsen diz que os acordos de hospedagem de computação AI adicionaram cerca de $13,3B em ARR, mas a implementação de computação orbital continua a ser uma meta incerta para 2027. A minha leitura: a procura por hospedagem pode alargar a história de crescimento; transformar a infraestrutura espacial em receita recorrente é o teste mais difícil. #SpaceXEyes100BARR

NOTÍCIAS: A SpaceX está a caminho de alcançar 100 mil milhões de dólares em receitas recorrentes anuais provenientes de acordos de IA. O CFO da SpaceX, Bret Johnsen, disse que a empresa acabou de assinar outro acordo de computação de IA. Este trará 1,11 mil milhões de dólares por mês, cerca de 13,3 mil milhões de dólares por ano, a partir de 1 de dezembro. Ele afirmou que, uma vez anualizado o valor de dezembro, a SpaceX está a caminho de atingir 100 mil milhões de dólares de ARR até ao final do ano. "Até ao final deste ano, com a anualização do nosso valor de dezembro, estamos a caminho de atingir 100 mil milhões de dólares de ARR." Fonte: Bret Johnsen, CFO da SpaceX, na Goldman Sachs Communacopia

🚀 O STARSHIP PODERÁ DECIDIR A PRÓXIMA VALORAÇÃO DA SPACE X Aqui está a parte que acho que o mercado está realmente a observar. $SPCX já é um monstro com Starlink + Falcon 9. Mas a valoração de mais de $2T está cada vez mais ligada ao que o Starship pode realmente vir a ser. Se a SpaceX conseguir tornar o Starship totalmente e rapidamente reutilizável, os custos de lançamento podem cair drasticamente enquanto a frequência de lançamentos explode. E isso não significa apenas foguetões mais baratos. Pode desbloquear: → Implantação muito mais rápida do Starlink → Capacidade massiva de satélites → Infraestrutura orbital de IA → Lançamentos mais frequentes → Eventualmente, missões à Lua/Marte Um analista argumentou recentemente que a reutilização total bem-sucedida poderia suportar uma valorização de cerca de 43% acima dos níveis atuais. Mas aqui está o problema: O Starship ainda tem de provar isso. O próximo grande teste não é apenas se alcança a órbita. É se a SpaceX consegue transformar o Starship numa coisa que pode lançar, recuperar e lançar novamente — rapidamente. Esse é o verdadeiro fator decisivo. Se o Starship funcionar em grande escala, será que $3T para a SpaceX soa a loucura? 👀

SITUAÇÃO DETETADA: A SpaceX fechou outro acordo de alojamento de computação AI no início deste mês com um cliente não identificado que lhes pagará 1,11 mil milhões de dólares por mês a partir de 1 de dezembro.

Goldman resume a apresentação da SpaceX na conferência de tecnologia Apresentadores: Recebemos o CFO Bret Johnsen na Conferência Communacopia + Technology. Conclusão: A conversa forneceu insights chave em várias áreas diferentes - AI: a) reiterou a sua expectativa anterior de ganhar entre 30-50 mil milhões de dólares/GW em 2027 (e revelou que atualmente estão a operar no limite superior dessa faixa); b) anunciou o encerramento de um novo acordo de licenciamento de computação no início deste mês; c) aumentou a confiança em atingir uma taxa anualizada de receita total de 100 mil milhões de dólares até ao final do ano; d) visão para escalar para mais de 2GWs de computação total até ao final de 2026 e entre 5-10GWs até ao final de 2027 (com a integração vertical a dar à empresa vantagens chave para colocar capacidade online); e) otimismo crescente em torno da computação orbital (planos para lançar satélites AI em 2027 e potencial para alcançar a paridade de custos em relação à computação terrestre mais rapidamente do que o esperado); e f) a ganhar impulso em toda a sua gama de ferramentas/serviços AI 1P (Grok 4.6 e além; Grok Bot; Cursor; etc.). Espaço: a) aprendizagens chave do voo bem-sucedido do Starship 13; e b) o voo do Starship 14 está previsto para este mês e está a progredir para uma reutilização rápida até 2027. Conectividade: a) o Starlink Broadband continuou a ganhar força (com destaque para os serviços Empresariais e Governamentais); e b) a execução da preparação para o lançamento do Starlink Mobile até ao primeiro semestre de 2028.