#KoreaJapanChipRally

Kospi sale alle stelle mentre SK Hynix e Samsung mantengono acceso il rally globale dell'AI

Goldman Sachs prevede un rialzo di quasi l'80% per le azioni sudcoreane mantenendo il suo obiettivo di 12.000 per il Kospi, trainato dal boom della memoria AI.

ULTIM'ORA: Goldman Sachs prevede un rialzo di quasi l'80% per le azioni sudcoreane, mantenendo un obiettivo di 12.000 per il Kospi trainato dal boom della memoria AI.

$SKHYNIX Il vantaggio della costruzione dello stabilimento di Hynix negli Stati Uniti si è concretizzato, è il punto di partenza di un nuovo rialzo o un segnale di picco basato sul comprare aspettative e vendere fatti? L'andamento di Hynix conferma la logica di comprare aspettative e vendere fatti. Prima di mezzogiorno i capitali hanno anticipato il vantaggio della costruzione dello stabilimento negli USA, spingendo il prezzo al rialzo; dopo l'annuncio l'entusiasmo si è esaurito, mancano nuovi catalizzatori, la forza dei rialzisti si indebolisce. Dal punto di vista del mercato, dopo un picco c'è stato un ritracciamento, ora si muove lateralmente intorno a 1282, con le bande di Bollinger che si restringono e un calo dei volumi, la resistenza superiore tra 1292-1300 è evidente. A breve termine è ribassista, se si verifica una rottura con aumento dei volumi sotto il supporto a 1272, la probabilità di una rottura del range aumenta notevolmente. Si consiglia di provare a vendere in caso di rialzi, con attenzione al supporto nell'intervallo 1265-1258, attendendo una direzione chiara prima di modificare la strategia. #日韩芯片股走强，AI存储周期能否延续？

Diario di revisione di Dodo, revisione dei profitti di Hynix in posizione long del 7 settembre $SKHYNIX 1. OpenAI ha rilasciato il nuovo modello Astra Jensen Huang ha dichiarato direttamente "AGI è già arrivata", il mercato ha subito iniziato a fare i conti — AGI richiede una grande potenza di calcolo e capacità di archiviazione, la domanda prevista per HBM, DRAM e NAND è stata notevolmente aumentata. Questo sentimento è stato già anticipato negli Stati Uniti lo scorso fine settimana: venerdì scorso l'indice dei semiconduttori di Philadelphia è salito del 3,38%, l'ADR di SK Hynix negli USA è aumentato dell'8,14%. Oggi all'apertura in Asia-Pacifico, il Nikkei è salito di oltre 1300 punti, il mercato coreano ha aperto in gap up del 3,34%, i chip di memoria sono aumentati su tutta la linea. 2. Investitori esteri e istituzionali acquistano congiuntamente Oggi gli investitori esteri hanno acquistato netto per 8907 miliardi di won coreani, gli istituzionali per 7528 miliardi di won, mentre i piccoli investitori hanno venduto netto per 2,24 trilioni di won. I fondi si sono concentrati sull'aumento delle posizioni nelle azioni a peso semiconductori, spingendo direttamente Hynix e Samsung. 3. Fondamentali non deboli Da gennaio ad agosto di quest'anno, le esportazioni di semiconduttori della Corea del Sud hanno raggiunto 281,2 miliardi di dollari, con un aumento annuo del 169,6%. Nomura ha ribadito venerdì scorso il rating di acquisto con un target price di 4,7 milioni di won coreani. In breve: OpenAI ha acceso l'entusiasmo, il mercato azionario USA ha guidato il ritmo con un rialzo, investitori esteri e istituzionali hanno seguito acquistando, i fondamentali sostengono il tutto.

#Le azioni dei chip di Corea e Giappone si rafforzano, il ciclo di memoria AI può continuare? Questo mercato trasmette un segnale chiave: il mercato sta passando da "chi ha più potenza di calcolo" a "chi ha un'inferenza più veloce". La logica della crescita tra Corea e Giappone è ancora un po' diversa, il campo principale in Corea è HBM, DRAM e NAND, Samsung e Hynix stanno direttamente beneficiando del dividendo AI. In Giappone è più disperso, con dispositivi, test e materiali che seguono la crescita. Interessante è che oggi sul mercato azionario coreano sono principalmente gli investitori istituzionali e stranieri a comprare, mentre i piccoli investitori vendono, il che indica che ci sono ancora divergenze sulla sostenibilità dei fondi. Goldman Sachs ha ribadito l'obiettivo di 12000 punti, con un'ipotesi centrale: la spesa in capitale AI continua senza sosta, l'offerta e la domanda di memoria rimangono tese. Per il mondo delle criptovalute, ci sono tre punti da considerare. Primo, GPT-6 Astra conferma che la domanda di inferenza sta diventando il nuovo motore della potenza di calcolo AI, la domanda globale di potenza di calcolo continua ad espandersi, e anche il settore AI e i progetti DePIN nel mondo crypto ne beneficiano. Secondo, la continua forza delle azioni di memoria indica che la spesa in capitale hardware AI continua a salire, la pressione sui costi a breve termine per i miner persiste, ma la certezza del settore è sempre più forte. Terzo, se le azioni di memoria coreane continuano a salire, parte dei fondi prima o poi tornerà dal mercato azionario al mercato crypto, la logica del premio coreano è ancora valida. Ecco il mio punto di vista. GPT-6 Astra non è solo una presentazione, è una vera e propria nuova variabile che può spingere la domanda di potenza di calcolo. L'obiettivo di 12000 punti di Goldman Sachs non è un'ipotesi casuale, ma finché gli istituzionali comprano e i piccoli investitori vendono, il mercato azionario coreano a breve termine continuerà a oscillare. Voi cosa ne pensate? $BTC $ETH

Come vedere lo storage stasera? Corea e Giappone hanno già dato la risposta Lo storage in Corea e Giappone continua a impazzire. SK Hynix è salita di oltre il 3%, Samsung quasi del 2%, e il KOSPI ha superato i 7000 punti. Venerdì scorso la borsa americana era chiusa per il Labor Day, ma SNDK è schizzato dell'11,9% in un solo giorno, MU del 6,1% — all'apertura di stasera, molto probabilmente questa spinta continuerà. Tre logiche chiave: Primo, dopo il rilascio del modello OpenAI Astra, il mercato ha ricominciato a negoziare sulla base del principio “modello più potente → più inferenze → maggiore domanda di storage”. Secondo, si dice che le scorte di Samsung e SK Hynix siano inferiori a 10 giorni. Goldman Sachs ritiene che la carenza di offerta durerà almeno fino al 2027, non è un impulso a breve termine. Terzo, i produttori di server Dell e HPE continuano a segnalare carenze, e la domanda downstream si sta già esprimendo con ordini. Operativamente: orientati al rialzo, ma non inseguire a mani basse in caso di apertura alta. SNDK ha il maggior catalizzatore a breve termine (sinergia con Kioxia + inclusione nello S&P 100), ha grande elasticità ma è già molto caldo; MU ha maggiore certezza, direttamente legato alla scarsità di HBM/DRAM. Quando i segnali sono così coerenti, resta un po' di lucidità. #日韩芯片股走强，AI存储周期能否延续？ #闪迪纳入标普100，下周迎首次定价

Oggi i mercati azionari statunitensi sono chiusi, ma i chip di Corea e Giappone si sono mossi per primi. Il KOSPI coreano ha aperto direttamente in rialzo del 3,34%, con un gruppo di azioni di chip di memoria come Samsung Electronics e SK Hynix che sono salite collettivamente, mentre in Giappone Kioxia, Tokyo Electron e Advantest hanno seguito la tendenza. In particolare, l'aumento di SK Hynix e Kioxia non è un semplice rialzo, sembra piuttosto che i capitali abbiano ricominciato a puntare sulla linea di memoria AI. La logica non è complicata: i modelli AI stanno diventando sempre più intensi nel ragionamento, la domanda di potenza di calcolo nei data center continua a crescere, e HBM, DRAM, NAND sono naturalmente di nuovo sotto i riflettori. Prima tutti guardavano la potenza di calcolo AI, ora i capitali stanno iniziando a spostarsi verso la memoria e le apparecchiature per semiconduttori. Ma ora sono più curioso per domani. Perché oggi i mercati azionari statunitensi non hanno aperto affatto, mentre Corea e Giappone hanno acceso per primi il fuoco dei chip. Quando domani i mercati statunitensi riapriranno, SanDisk e le apparecchiature per semiconduttori seguiranno il movimento? Se domani i chip statunitensi faranno un movimento collettivo, allora l'azione di oggi in Corea e Giappone avrà un valore di riferimento. Quindi oggi non faccio troppe ipotesi. Domani all'apertura, vedremo se i mercati statunitensi seguiranno. #日韩芯片股走强，AI存储周期能否延续？ $SKHYNIX $SAMSUNG $OPENAI

【Analisi di Faraone】 Le azioni dei chip di Giappone e Corea del Sud sono di nuovo in fermento, quanto potrà durare questo ciclo della memoria? Faraone dice chiaramente che ogni volta che OpenAI rilascia un nuovo modello, le azioni dei chip esplodono tutte insieme, questo copione è più diretto della piramide di Faraone — Astra lavorerà per gli utenti, la domanda di potenza di calcolo crescerà solo, la memoria è la vera vincitrice. Questa mattina, il Nikkei 225 è salito di oltre 1300 punti, l'indice KOSPI della Corea del Sud è aumentato di oltre il 4%, SK Hynix è cresciuta di oltre il 7%, Samsung Electronics di oltre il 5%, Kioxia di oltre il 7%. La scintilla è stato il rilascio da parte di OpenAI del nuovo modello di grande scala GPT-6 Astra, il mercato ha subito capito — il modello può lavorare, la memoria deve tenere il passo. Goldman Sachs continua a essere ottimista, il capo stratega per la regione Asia-Pacifico mantiene l'obiettivo di prezzo KOSPI a 12000 punti, con un potenziale di crescita di quasi l'80% rispetto ai livelli attuali. Il motivo è che il mercato sottovaluta sistematicamente la durata del ciclo di profitto della memoria AI — la spesa in capitale dei giganti tecnologici statunitensi potrebbe superare 1,2 trilioni di dollari il prossimo anno, la carenza di chip causata dall'espansione dei data center si aggraverà ulteriormente nel 2027. Anche le spedizioni di server AI stanno accelerando, i dati di TrendForce mostrano che la crescita annua delle spedizioni globali di server AI nel 2026 è stata rivista al rialzo a circa il 31%. La memoria è passata da azione ciclica a "asset core dell'infrastruttura AI". Nel breve termine ci saranno correzioni dopo i rialzi, ma la direzione è già chiara. Quindi i ritracciamenti sono opportunità di acquisto, basta agire con decisione! $BTC $ZEC $SOL #日韩芯片股走强，AI存储周期能否延续？

#Le azioni dei chip di Corea e Giappone si rafforzano, il ciclo di memoria AI può continuare? Sono Cige, il lancio di GPT-6 Astra ha acceso direttamente le azioni dei chip di Corea e Giappone. Il KOSPI ha aperto in rialzo del 3,34%, con Samsung e SK Hynix in testa, mentre le aziende giapponesi di memoria, apparecchiature e test si rafforzano simultaneamente. Astra lavora per gli utenti, la domanda di inferenza si sta ampliando, il consumo di potenza di calcolo sta aumentando, questo percorso è più diretto e duraturo rispetto alla fase di addestramento. Il percorso di beneficio in Corea è concentrato su HBM, DRAM e NAND, mentre in Giappone si concentra su memoria, apparecchiature, test e materiali; entrambe le linee sono in crescita, ma con strutture di beneficio diverse. Gli investitori istituzionali e stranieri stanno comprando, i piccoli investitori stanno vendendo, i capitali sono divisi sulla sostenibilità del mercato. Goldman Sachs ha ribadito l'obiettivo KOSPI a 12000 punti, con l'ipotesi chiave che la spesa in capitale AI e la tensione nell'offerta e domanda di memoria continueranno, spingendo la crescita degli utili aziendali e la revisione delle valutazioni. La continuazione del ciclo di memoria dipende dalla crescita sincronizzata della spesa in capitale dei cloud provider, dei prezzi della memoria e degli ordini nella catena industriale. La direzione non è cambiata, il ritmo sì. Cige ha finito, rifletti su questo. $BTC $ETH $ZEC